Details

Erstellt: 16. März 2023

Tagesbericht vom 16.03.23

Der Goldpreis gibt im gestrigen New Yorker Handel von 1.920 auf 1.918 $/oz leicht nach. Heute Morgen entwickelt sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong seitwärts und notiert aktuell mit 1.917 $/oz um 18 $/oz über dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien präsentieren sich heute Morgen uneinheitlich.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Zeit online vom 27.01.23: Außenministerin Annalena Baerbock: „Wir kämpfen einen Krieg gegen Russland“.

Bild.de vom 15.03.23: „Russland bereitet sich auf Kriegshandlungen in Moskau vor“.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem festeren Dollar zulegen (aktueller Preis 58.051 Euro/kg, Vortag 56.952 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber entwickelt sich seitwärts (aktueller Preis 21,67 $/oz, Vortag 21,74 $/oz). Platin gibt nach (aktueller Preis 960 $/oz, Vortag 983 $/oz). Palladium verliert (aktueller Preis 1.386 $/oz, Vortag 1.455 $/oz). Die Basismetalle fallen etwa 2 %. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 74,25 $/barrel, Vortag 78,37 $/barrel).


Der MSCI-Goldminenindex verbessert sich 0,7 % auf 407,72 $. Der MSCI-Silberminenindex verliert 0,9 % auf 394,92 $. Bei den Standardwerten steigen Barrick 3,1 % und Newmont 2,8 %. Bei den kleineren Werten können Sandstorm 2,8 % und Vista 2,7 % zulegen. Triple Flag fallen 6,0 % sowie Galiano und i80 um jeweils 4,1 %. Bei den Silberwerten verbessern sich Santacruz 4,4 % und Silver Bull 2,6 %. Abra geben 6,9 %, Minaurum 5,7 % und Metallic 3,6 % nach.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel uneinheitlich. Gold Fields verbessert sich 1,9 %. Impala verliert 4,7 %.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen uneinheitlich. Bei den Produzenten steigen Aurelia 9,5 % (Vortag +9,4 %) und St Barbara 4,4 %. Gascoyne fallen 4,6 % und Alkane 4,3 %. Bei den Explorationswerten können Saturn 6,7 % und Kingston 6,0 % zulegen. Stavely fallen 12,8 % und Venus 6,7 %. Bei den Metallwerten verlieren Rex 7,1 % und Paladin 6,5 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verbessert sich um 1,1 % auf 164,89 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Aurelia (+9,5 %), St Barbara (+4,4 %) und Sandstorm (+2,8 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Gascoyne (-4,6 %), Image (-3,6 %) und Tietto (-3,3 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des MSCI-Goldminenindex zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 28.02.23 verliert der Fonds 18,7 % auf 155,25 Euro und entwickelt sich schwächer als der MSCI-Goldminenindex (-12,6 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 9,4 % (MSCI-Goldminenindex -3,2 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 46,7 % vom MSCI-Goldminenindex (+31,0 %) ab. Das Fondsvolumen verringert sich parallel zu den Kursrückgängen von 143,4 auf 115,7 Mio Euro,

Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 8,2 %
Verlust im Jahr 2023: 9,4 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verbessert sich 1,0 % auf 40,90 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Aurelia (+9,5 %), St Barbara (+4,4 %) und Santacruz (+4,4 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Minaurum (-5,7 %), Impala (-4,7 %) und Hecla (-2,9 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum MSCI-Silberminenindex leicht nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 28.02.23 verliert der Fonds 16,2 % auf 38,71 Euro und entwickelt sich schwächer als der MSCI-Silberminenindex (-12,4 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 11,5 % (MSCI-Silberminenindex -6,8 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 43,8 % vom Vergleichsindex (+10,0 %) ab. Das Fondsvolumen verringert sich parallel zu den Kursverlusten von 161,2 auf 133,7 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,7 %
Verlust im Jahr 2023: 11,5 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 1,3 % auf 47,23 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Aurelia (+9,5 %), Resource Development (+5,3 %) und St Barbara (+4,4 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Benz (-8,4 %), Aeris (-6,9 %) und Cosmos (-6,8 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des MSCI-Goldminenindex zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 28.02.23 verliert der Fonds 19,1 % auf 48,76 Euro und entwickelt sich schwächer als der MSCI-Goldminenindex (-12,6 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 7,2 % (Vergleichsindex -3,2 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 97,4 % vom MSCI-Goldminenindex (+31,0 %) ab. Das Fondsvolumen verringert sich parallel zu den Kursverlusten von 22,2 auf 18,5 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 14,6 %
Verlust im Jahr 2023: 7,2 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr