Tagesbericht vom 24.08.22

Der Goldpreis verbessert sich im gestrigen New Yorker Handel von 1.737 auf 1.748 $/oz. Heute Morgen entwickelt sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong seitwärts und notiert aktuell mit 1.747 $/oz um 10 $/oz über dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien zeigen sich weltweit etwas freundlicher.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Großbritanniens Inflationsrate erreicht im Juli 10,1 %.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem leichteren Dollar zulegen (aktueller Preis 56.489 Euro/kg, Vortag 56.263 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber steigt (aktueller Preis 19,04 $/oz, Vortag 18,88 $/oz). Platin verbessert sich (aktueller Preis 877 $/oz, Vortag 871 $/oz). Palladium gibt nach (aktueller Preis 1.896 $/oz, Vortag 1.946 $/oz). Die Basismetalle geben etwa 1,5 % nach. Der Ölpreis steigt (aktueller Preis 100,28 $/barrel, Vortag 97,16 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 2,2 % oder 2,3 auf 106,22 Euro. Bei den Standardwerten steigt Freeport 6,5 %. Barrick gibt 0,6 % nach. Bei den kleineren Werten können Chesapeake 5,8 %, GoGold 5,7 % und Galiano 5,0 % zulegen. Bei den Silberwerten haussieren Santacruz 22,1 %, Abra 10,8 % und Impact 8,6 %. Silver Bull geben 7,1 % und Sierra 4,6 % nach.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel freundlicher. Impala steigen 3,1 %, Anglogold 2,6 % und DRD 2,5 %.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen etwas freundlicher. Bei den Produzenten steigen Gascoyne 5,7 % und Pantoro 5,6 %. X64 und Westgold geben jeweils 4,3 % nach. Bei den Explorationswerten steigen Legend und Saturn jeweils 5,4 %. Stavely fallen 6,1 % und Nexus 4,4 %. Bei den Metallwerten ziehen Grange 12,0 %, Image 10,7 % und Iluka 9,8 % an. Mt Gibson verliert 4,4 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 1,4 % auf 170,19 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Image (+10,7 %), Gascoyne (+5,7 %) und Karora (+4,8 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der X64 (-4,3 %), Westgold (-4,3 %) und Auteco (-4,2 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des Xau-Index zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 31.07.22 verbessert sich der Fonds um 5,7 % auf 173,75 Euro und steigt damit gegen den Xau-Index (-4,1 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 6,9 % (Xau-Index -8,7 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 73,8 % vom Xau-Index (-2,7 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und Zuflüsse von 120,2 auf 131,6 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 6,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 0,1 % auf 41,80 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Santacruz (+22,1 %), Impact (+8,6 %) und Minaurum (+5,1 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Sierra (-4,6 %) und Westgold (-4,3 %). Der Fonds dürfte heute weniger als der Hui-Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 31.07.22 verliert der Fonds 0,2 % auf 43,69 Euro und damit weniger als der Hui-Index (-8,2 %). Seit dem Jahresbeginn verliert der Fonds 10,8 % (Hui-Index -10,9 %). Das Fondsvolumen erhöht sich bei antizyklischen Zuflüssen von 146,7 auf 151,4 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,8 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 200 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 0,6 % auf 55,08 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Alpha Energy (+15,8 %), Matador (+8,7 %) und Leo Lithium (+8,2 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Benz (-8,5 %), Mandrake (-7,1 %) und Auteco (-4,2 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des TSX-Venture Index zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 31.07.22 verbessert sich der Fonds um 5,9 % auf 51,75 Euro und entwickelt sich besser als der TSX-Ventureindex (+3,1 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 15,9 % (TSX-Ventureindex (-31,2 %). Das Fondsvolumen verringert sich durch die Kursgewinne und leichte Zuflüsse von 16,1 auf 17,5 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 15,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr