Tagesbericht vom 04.05.22

Der Goldpreis verbessert sich im gestrigen New Yorker Handel von 1.864 auf 1.868 $/oz. Heute Morgen gibt der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong nach und notiert aktuell mit 1.863 $/oz um 2 $/oz über dem Vortagesniveau. Die nordamerikanischen Goldminenaktien können zulegen. Die australischen Werte zeigen sich heute Morgen vernachlässigt.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Schwedens Regierung räumt nach schweren Krawallen mit mehr als 100 verletzten Beamten Integrationsversagen ein und berichtet von Parallelgesellschaften.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis entwickelt sich der Goldpreis bei einem unveränderten Dollar seitwärts (aktueller Preis 56.979 Euro/kg, Vortag 56.917 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber gibt leicht nach (aktueller Preis 22,51 $/oz, Vortag 22,59 $/oz). Platin zieht kräftig an (aktueller Preis 967 $/oz, Vortag 939 $/oz). Palladium verbessert sich (aktueller Preis 2.188 $/oz, Vortag 2.158 $/oz). Die Basismetalle geben etwa 0,5 % nach. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 106,39 $/barrel, Vortag 107,44 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 1,8 % oder 2,6 auf 143,1 Punkte. Bei den Standardwerten steigen B2 Gold 2,8 % und Yamana 2,6 %. Bei den kleineren Werten können Gold Resource 5,6 %, Orla 4,6 % und Oceana 4,5 % zulegen. Belo Sun geben 6,0 %, Monument 4,8 % und Aura 4,2 % nach. Bei den Silberwerten verbessern sich Metallic 12,2 %, SSR 7,5 % und Excellon 7,1 %. Sierra fallen 9,2 % und Minaurum 5,4 %.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel fester. DRD steigen 4,7 %, Impala 4,4 % und Sibanye 3,5 %.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen etwas schwächer. Bei den Produzenten fallen Red 5 um 5,1 %, Aurelia 4,8 % und Silver Lake 4,5 %. Tribune befestigt sich 2,2 %. Bei den Explorationswerten fallen Castle 8,3 % und Bulletin 7,9 %. Genesis verbessert sich 4,5 %. Bei den Metallwerten verlieren Image 6,8 % und Panoramic 4,8 %. Mt Gibson kann 2,9 % zulegen.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 2,9 % auf 205,58 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Karora (+4,4 %), Sandstorm (+4,3 %) und Lundin (+2,9 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Image (-6,8 %), Aurelia (-4,8 %) und Silver Lake (-4,5 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des Xau-Vergleichsindex zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 30.04.22 verliert der Fonds 2,7 % auf 208,09 Euro und gibt damit etwas weniger als der Xau-Vergleichsindex (-5,5 %) nach. Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 11,5 % (Xau-Vergleichsindex +16,1 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 108,1 % vom Xau-Vergleichsindex (+23,7 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen gibt parallel zu den Kursverlusten von 164,6 auf 160,3 Mio Euro nach.

Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Gewinn im Jahr 2022: 11,5 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 2,0 % auf 51,17 Euro. Die besten Fondswerte sind heute SSR (+7,5 %), Coeur (+6,7 %) und Santacruz (+5,1 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Sierra (-9,2 %), Minaurum (-5,4 %) und Aurelia (-4,8 %). Der Fonds dürfte heute etwas weniger als der Hui-Vergleichsindex zulegen.

In der Monatsauswertung zum 30.04.22 verliert der Fonds 5,3 % auf 52,16 Euro und entwickelt sich damit parallel zum Hui-Vergleichsindex (-4,9 %). Seit dem Jahresbeginn bleibt der Fonds mit einem Gewinn von 6,5 % hinter dem Hui-Vergleichsindex zurück (+17,6 %). Das Fondsvolumen gibt parallel zu den Kursverlusten von 188,0 auf 178,2 Mio Euro nach.

Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Gewinn im Jahr 2022: 6,5 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 200 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 4,1 % auf 65,10 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Karora (+4,4 %) und Sovereign (+4,0 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Hot Chili (-12,7 %), Mandrake (-8,7 %) und Poseidon (-6,2 %). Der Fonds dürfte heute gegen den TSX-Venture Vergleichsindex nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 30.04.22 verliert der Fonds 2,2 % auf 65,84 Euro und entwickelt sich damit besser als der TSX-Venture Vergleichsindex (-8,7 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 7,0 % (TSX-Venture Vergleichsindex (-13,3 %). Das Fondsvolumen erhöht sich bei deutlichen Zuflüssen von 20,9 auf 24,1 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Gewinn im Jahr 2022: 7,0 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr