Tagesbericht vom 04.03.22

Der Goldpreis verbessert sich im gestrigen New Yorker Handel von 1.930 auf 1.937 $/oz. Heute Morgen entwickelt sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong unter größeren Schwankungen seitwärts und notiert aktuell mit 1.937 $/oz um 12 $/oz über dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien können weltweit leicht zulegen.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

26.02.22: N-tv.de: „Der Westen macht ernst. Bündnis schickt 40.000 Soldaten und Kriegsschiffe an die Grenze“. „Nato-Generalsekretär Jens Stoltenberg (62) kündigt am Freitag zum ersten Mal in der Geschichte des Verteidigungsbündnisses an, die schnelle Einsatztruppe (Nato Response Force oder NRF) zu verlegen – das gab es nicht einmal im Kalten Krieg“.

03.03.22: Handelsblatt: „Biden nennt Putin „Diktator“ und prophezeit Russland Niederlage“. US-Präsident Joe Biden: „Er hat keine Ahnung, was auf ihn zukommt“. „Wenn die Geschichte dieser Ära geschrieben ist, wird Putins Krieg gegen die Ukraine Russland schwächer gemacht haben und den Rest der Welt stärker“. „Wir waren vorbereitet“.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem festeren Dollar zulegen und erreicht ein neues Allzeithoch (aktueller Preis 56.486 Euro/kg, Vortag 55.852 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber gibt nach (aktueller Preis 25,13 $/oz, Vortag 25,30 $/oz). Platin verbessert sich (aktueller Preis 1.083 $/oz, Vortag 1.078 $/oz). Palladium zieht an (aktueller Preis 2.713 $/oz, Vortag 2.618 $/oz). Die Basismetalle können etwa 1,5 % zulegen. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 111,05 $/barrel, Vortag 116,81 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 0,9 % oder 1,3 auf 150,2 Punkte. Bei den Standardwerten steigen Barrick 2,2 % und B2 Gold 1,9 %. Kinross gibt 2,6 % nach. Bei den kleineren Werten können Chesapeake 4,7 %, GoGold 4,2 % und Intern. Tower Hill 4,0 % zulegen. Monument verliert 4,8 %. Bei den Silberwerten ziehen Silver Bear 10,0 %, Minaurum 8,3 % und Sierra 7,3 % an. Hochschild verliert 3,6 %.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel uneinheitlich. Harmony verbessern sich 2,1 % und Gold Fields 2,0 %. Impala gibt 5,5 % nach.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen etwas freundlicher. Bei den Produzenten steigen Dacian 7,0 % und Pantoro 4,9 %. Alkane geben 3,7 % und Red 5 um 3,0 % nach. Bei den Explorationswerten haussieren Kingsgate 27,2 %, Citigold 11,1 % und Oklo 10,0 %. Golden Rim fallen 8,0 %, Bulletin 6,3 % sowie Focus und Castle jeweils 5,6 %. Bei den Metallwerten verlieren Paladin 14,5 % und Sandfire 5,7 %. Image verbessert sich 5,7 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verbessert sich um 1,4 % auf 200,29 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Kingsgate (+27,2 %), Image (+5,7 %) und Sandstorm (+3,8 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Sandfire (-5,7 %) und Tietto (-3,5 %). Der Fonds dürfte heute etwas weniger als der Xau-Vergleichsindex zulegen.

In der Monatsauswertung zum 28.02.22 verbessert sich der Fonds um 12,2 % auf 189,64 Euro und bleibt leicht hinter dem Anstieg des Xau-Vergleichsindex zurück. Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 1,6 % (Xau-Vergleichsindex +9,3 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 89,6 % vom Xau-Vergleichsindex (+16,4 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen erhöht sich bei leichten Abflüssen von 132,5 auf 145,8 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Gewinn im Jahr 2022: 1,6 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verbessert sich um 0,04 % auf 53,75 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Minaurum (+8,3 %), Sierra (+7,3 %) und Coeur (+6,0 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Impala (-5,5 %) und Hochschild (-3,6 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum Hui-Vergleichsindex zulegen.

In der Monatsauswertung zum 28.02.22 verbessert sich der Fonds um 14,7 % auf 50,18 Euro und entwickelt sich damit parallel zum Hui-Vergleichsindex. Seit dem Jahresbeginn bleibt der Fonds mit einem Gewinn von 2,4 % hinter dem Hui-Vergleichsindex zurück (+9,6 %). Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und leichte Zuflüsse von 146,2 auf 170,1 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Gewinn im Jahr 2022: 2,4 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 200 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verbessert sich 1,8 % auf 61,29 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Trevali (+11,7 %), Dacian (+7,0 %) und Benz (+5,2 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Hot Chili (-5,0 %) und Firefinch (-4,8 %). Der Fonds dürfte heute gegen den TSX-Venture Vergleichsindex zulegen.

In der Monatsauswertung zum 28.02.22 verbessert sich der Fonds um 6,1 % auf 57,89 Euro und entwickelt sich damit besser als der TSX-Venture Vergleichsindex (-1,1 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 5,9 % (TSX-Venture Vergleichsindex (-9,5 %). Das Fondsvolumen erhöht sich parallel zu den Kursgewinnen von 17,0 auf 18,1 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 5,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr