Tagesbericht vom 18.01.24


Der Goldpreis gibt im gestrigen New Yorker Handel von 2.020 auf 2.006 $/oz nach. Heute Morgen stabilisiert sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong und notiert aktuell mit 2.011 $/oz um 7 $/oz unter dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien geben weltweit nach.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Wirtschaftsminister Robert Habeck: „Rechte wollen aus Deutschland ein zweites Russland machen“.

Kommentar: Im Hinblick auf die planwirtschaftliche Regulierung der Wirtschaft, der geplanten Einschränkung der Meinungsfreiheit durch die Regulierung des Internets (Telegram) und der Forderung nach dem Verbot von Parteien Andersdenkender kann jeder objektive Beobachter beurteilen, wie nahe die Äußerungen Habecks an der Realität sind.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis gibt der Goldpreis bei einem schwächeren Dollar nach (aktueller Preis 59.312 Euro/kg, Vortag 59.736 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber gibt leicht nach (aktueller Preis 22,63 $/oz, Vortag 22,66 $/oz). Platin verliert (aktueller Preis 885 $/oz, Vortag 892 $/oz). Palladium stabilisiert sich (aktueller Preis 917 $/oz, Vortag 918 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich seitwärts. Der Ölpreis steigt (aktueller Preis 78,27 $/barrel, Vortag 77,80 $/barrel).


Der MSCI-Goldminenindex verliert 3,1 % auf 391,66 $. Der MSCI-Silberminenindex verliert 3,9 % auf 341,04 $. Bei den Standardwerten fallen Endeavour 3,7 %, Newmont 3,6 % und Royal Gold 3,5 %. Bei den kleineren Werten geben Belo Sun 9,1 %, Intern. Tower Hill 6,4 % und New Gold 5,4 % nach. Bei den Silberwerten fallen Minaurum 6,8 %, Pan American 6,7 % und First Majestic 6,6 % (Vortag -8,0 %). Silver Bull befestigen sich 6,9 % und Abra 3,1 %.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel schwächer. Sibanye fallen 5,7 % (Vortag -7,2 %) und DRD 2,4 %.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen uneinheitlich. Bei den Produzenten fallen Aurelia 4,8 %, Alkane 3,4 % und Tribune 3,3 %. Resolute befestigen sich 2,5 % und Calidus 2,4 %. Bei den Explorationswerten fallen Legend 7,7 % und Ausgold 7,1 %. Bei den Metallwerten geben Rex 8,3 % und Independence Group 4,4 % nach. Mt Gibson verbessert sich 3,9 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 1,6 % auf 163,91 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Resolute (+2,5 %) und Perseus (+2,1 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Pan American (-6,7 %), Aurelia (-4,8 %) und Endeavour (-6,7 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum MSCI-Goldminenindex nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 31.12.23 verbessert sich der Fonds um 4,1 % auf 180,95 Euro und entwickelt sich damit besser als der MSCI-Goldminenindex (+0,6 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 5,6 % (MSCI-Goldminenindex +7,7 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 71,0 % vom MSCI-Goldminenindex (+45,7 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich bei leichten Abflüssen von 124,1 auf 127,6 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2019: 55,7 %
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 8,2 %
Gewinn im Jahr 2023: 5,6 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 2,3 % auf 35,87 Euro. Bester Fondswert ist heute Perseus (+2,1 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Minaurum (-6,8 %), Pan American (-6,7 %) und First Majestic (-6,6 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum MSCI-Silberminenindex nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 31.12.23 verbessert sich der Fonds um 1,2 % auf 39,26 Euro und entwickelt sich damit etwas besser als der MSCI-Silberminenindex (-0,4 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 10,3 % (MSCI-Silberminenindex -5,5 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 45,8 % vom Vergleichsindex (+11,6 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich parallel zu den Kursgewinnen von 136,1 auf 137,5 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2019: 81,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,7 %
Verlust im Jahr 2023: 10,3 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.

Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 2,3 % auf 40,05 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Benz (+8,1 %) und Mt Gibson (+3,9 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Poseidon (-9,1 %), Lithium One (-7,1 %) und Aurelia (-4,8 %). Der Fonds dürfte heute etwas weniger als der MSCI-Goldminenindex nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 31.12.23 verbessert sich der Fonds um 0,7 % auf 44,86 Euro und entwickelt sich parallel zum MSCI-Goldminenindex (+0,6 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 14,7 % (Vergleichsindex +7,7 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 81,6 % vom MSCI-Goldminenindex (+45,7 %) ab. Das Fondsvolumen verringert sich bei leichten Abflüssen von 16,2 auf 15,9 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 14,6 %
Verlust im Jahr 2023: 14,7 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr