Tagesbericht vom 16.01.23

Der Goldpreis verbessert sich am Freitag im New Yorker Handel von 1.896 auf 1.921 $/oz. Heute Morgen gibt der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong leicht nach und notiert aktuell mit 1.916 $/oz um 19 $/oz über dem Niveau vom Freitag. Die Goldminenaktien entwickeln sich weltweit freundlich.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

„Russlands Energiekrieg gegen Europa. „Mal fließt Gas, mal fließt es nicht“ (Quelle: Tagesschau).

Sprengung der Nord Stream Pipelines (Quelle: Wikipedia).

EU vereinbart einen Gasliefervertrag mit Aserbeidschan (Quelle: Wiener Zeitung).

Aserbeidschan unterzeichnet einen Gasliefervertrag mit Russland (Quelle: Wiener Zeitung).


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem stabilen Dollar zulegen (aktueller Preis 56.857 Euro/kg, Vortag 56.193 $/oz). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber steigt (aktueller Preis 24,29 $/oz, Vortag 23,72 $/oz). Platin gibt leicht nach (aktueller Preis 1.057 $/oz, Vortag 1.061 $/oz). Palladium verliert (aktueller Preis 1.690 $/oz, Vortag 1.710 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich uneinheitlich. Der Ölpreis steigt (aktueller Preis 84,65 $/barrel, Vortag 83,60 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 1,2 % oder 1,6 auf 136,7 Punkte. Bei den Standardwerten steigt B2 Gold 4,5 %. Franco-Nevada gibt 0,2 % nach. Bei den kleineren Werten haussieren Aura 21,4 % und Argonaut 17,5 %. Vista gibt 3,4 % nach. Bei den Silberwerten ziehen Minaurum 7,7 %, Silver Bull 7,3 % und Guanajuato 5,1 % an. Sierra geben 4,8 % und Bear Creek 3,3 % nach.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel freundlich. DRD steigen 4,2 % und Gold Fields 3,0 %.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen freundlich. Bei den Produzenten steigen Alkane 8,8 %, Aurelia 7,1 % und Pantoro 5,0 %. Bei den Explorationswerten verbessern sich Prodigy 8,3 %, Auteco 6,8 % und Saturn 5,6 %. Castle verliert 7,7 %. Bei den Metallwerten befestigen sich Mt Gibson 4,9 % (Vortage +11,8 %, +4,8 %) sowie Grange und Metals X jeweils 4,8 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verbessert sich um 0,3 % auf 191,03 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Aurelia (+7,1 %), Auteco (+6,8 %) und Westgold (+4,7 %). Der Fonds dürfte heute etwas weniger als der Xau-Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 31.12.22 verbessert sich der Fonds um 0,6 % auf 171,41 Euro und entwickelt sich besser als der Xau-Index (-2,7 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 8,2 % (Xau-Index -3,1 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 71,4 % vom Xau-Index (3,3 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen verringert sich bei kleineren Abflüssen von 133,7 auf 133,0 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 8,2 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verbessert sich um 1,0 % auf 46,98 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Minaurum (+7,7 %), Aurelia (+7,1 %) und Westgold (+4,7 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Sierra (-4,8 %) und Bear Creek (-3,3 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum Hui-Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 31.12.22 verbessert sich der Fonds um 1,0 % auf 43,76 Euro und entwickelt sich damit besser als der Hui-Index (-2,6 %). Seit dem Jahresbeginn verliert der Fonds 10,7 % (Hui-Index -5,7 %). Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und Zuflüsse von 152,6 auf 158,0 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,7 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 0,5 % auf 59,29 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Aurelia (+7,1 %), Chesser (+6,6 %) und Mt Gibson (+4,9 %). Belastet wird der Fonds durch den Kursrückgang der Tesserent (-4,2 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum TSX-Venture Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 31.12.22 verliert der Fonds 1,0 % auf 52,57 Euro und entwickelt sich damit besser als der TSX-Venture Index (-3,5 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 14,6 % (TSX-Ventureindex -39,3 %). Das Fondsvolumen erhöht sich druch Zuflüsse von 17,8 auf 18,8 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 14,6 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr