Tagesbericht vom 19.12.22

Der Goldpreis verbessert sich am Freitag im New Yorker Handel von 1.785 auf 1.793 $/oz. Heute Morgen entwickelt sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong seitwärts und notiert aktuell mit 1.793 $/oz um 11 $/oz über dem Niveau vom Freitag. Die Goldminenaktien zeigen sich weltweit freundlicher.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Gesundheitsministerium versucht, 160 Mio Impfdosen abzubestellen. Bis zum Januar 2022 wurden 640 Mio Impfdosen (8 je Einwohner) bestellt.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem befestigten Dollar zulegen (aktueller Preis 54.209 Euro/kg, Vortag 53.779 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber zeigt sich stabil (aktueller Preis 23,13 $/oz, Vortag 23,02 $/oz). Platin gibt nach (aktueller Preis 993 $/oz, Vortag 1.003 $/oz). Palladium fällt (aktueller Preis 1.657 $/oz, Vortag 1.749 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich uneinheitlich. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 79,47 $/barrel, Vortag 81,00 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 0,6 % oder 0,7 auf 117,6 Punkte. Bei den Standardwerten steigen Endeavour 1,8 % und Barrick 1,7 %. Franco-Nevada verliert 3,6 %. Bei den kleineren Werten ziehen GoGold 18,2 %, Belo Sun 14,3 % und GoldMining 7,5 % an. Aura fallen 6,1 % und Intern. Tower Hill 5,2 %. Bei den Silberwerten haussieren nach massiven Käufen zum Börsenschluss Excellon 77,5 %, Minaurum 65,7 %, Bear Creek 38,8 %, New Pacific 20,0 %, Mandalay 16,7 % und Aya 10,4 %. Sierra fallen 25,7 % und Abra 7,6 %.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel seitwärts. DRD verbessert sich 1,5 %. Gold Fields gibt 1,1 % nach.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen freundlicher. Bei den Produzenten steigen St Barbara und Westgold jeweils 4,9 % sowie Evolution 4,3 %. Aurelia fallen 7,4 % und Dacian 4,6 %. Bei den Explorationswerten können Genesis 6,1 % und Castle 4,6 % zulegen. Emmerson fallen 7,6 % und Tulla 4,6 %. Bei den Metallwerten verbessert sich Rex 9,5 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 4,1 % auf 167,77 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Aris (+13,8 %), Silvercorp (+7,8 %), St Barbara (+4,9 %) und Westgold (+4,9 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Aurelia (-7,4 %) und Auteco (-4,1 %). Der Fonds dürfte heute gegen den Xau-Index nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 30.11.22 verbessert sich der Fonds um 14,9 % auf 170,45 Euro und entwickelt sich besser als der Xau-Index (+11,0 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 8,7 % (Xau-Index -0,4 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 70,5 % vom Xau-Index (6,1 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und Zuflüsse von 112,0 auf 133,7 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 8,7 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 3,5 % auf 42,56 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Minaurum (+65,7 %), Bear Creek (+38,8 %) und New Pacific (+20,0 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Sierra (-25,7 %) und Aurelia (-7,4 %). Der Fonds dürfte heute stärker als der Hui-Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 30.11.22 verbessert sich der Fonds um 6,7 % auf 43,31 Euro und entwickelt sich damit schlechter als der Hui-Index (+11,3 %). Seit dem Jahresbeginn verliert der Fonds 11,6 % (Hui-Index -3,2 %). Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und leichte Zuflüsse von 141,7 auf 152,6 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 11,6 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verliert 4,4 % auf 52,23 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Genesis (+6,1 %), Karora (+4,7 %) und Evolution (+4,3 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Matador (-10,7 %) und Aurelia (-7,4 %). Der Fonds dürfte heute gegen den TSX-Venture Index nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 30.11.22 verbessert sich der Fonds um 10,4 % auf 53,12 Euro und entwickelt sich damit besser als der TSX-Venture Index (-0,7 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 13,7 % (TSX-Ventureindex -37,1 %). Das Fondsvolumen erhöht sich parallel zu den Kursgewinnen von 16,1 auf 17,8 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 13,7 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr