Tagesbericht vom 15.08.22

Der Goldpreis verbessert sich am Freitag im New Yorker Handel von 1.786 auf 1.804 $/oz. Heute Morgen gibt der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong nach und notiert aktuell mit 1.794 $/oz um 2 $/oz über dem Niveau vom Freitag. Die nordamerikanischen Goldminenaktien können zulegen. Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen seitwärts.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Saudi-Aramco steigert den Gewinn im Juniquartal um 90 % auf 48,4 Mrd $.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis kann der Goldpreis bei einem festeren Dollar zulegen (aktueller Preis 56.263 Euro/kg, Vortag 55.794 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber verbessert sich (aktueller Preis 20,56 $/oz, Vortag 20,40 $/oz). Platin gibt leicht nach (aktueller Preis 950 $/oz, Vortag 956 $/oz). Palladium verliert (aktueller Preis 2.119 $/oz, Vortag 2.183 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich uneinheitlich. Der Ölpreis fällt (aktueller Preis 97,16 $/barrel, Vortag 99,06 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verbessert sich um 2,0 % oder 2,2 auf 111,6 Punkte. Bei den Standardwerten steigen Agnico 3,0 % und B2 Gold 2,3 %. Bei den kleineren Werten ziehen Galiano 12,3 %, Orla 7,6 % und Chesapeake 6,7 % an. Belo Sun verliert 5,8 %. Bei den Silberwerten steigen Great Panther 9,4 %, Gatos 8,3 % und Coeur 6,1 %. Sierra gibt 4,0 % nach.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel freundlicher. DRD verbessert sich 2,5 %. Sibanye gibt 1,1 % nach.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen seitwärts. Bei den Produzenten verbessern sich Aurelia 5,6 % und Alkane 2,6 %. Tribune und Pantoro geben jeweils 2,6 % nach. Bei den Explorationswerten verbessert sich Prodigy 6,7 %. Horizon verliert 5,3 %. Bei den Metallwerten kann Grange 7,4 % zulegen. Metals X verliert 5,0 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verliert 0,8 % auf 181,23 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Sandstorm (+6,1 %), Aurelia (+5,6 %) und Karora (+5,3 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Tribune (-2,6 %) und Auteco (-2,1 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des Xau-Index zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 31.07.22 verbessert sich der Fonds um 5,7 % auf 173,75 Euro und steigt damit gegen den Xau-Index (-4,1 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 6,9 % (Xau-Index -8,7 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 73,8 % vom Xau-Index (-2,7 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und Zuflüsse von 120,2 auf 131,6 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
Verlust im Jahr 2022: 6,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verliert 2,4 % auf 44,25 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Sandstorm (+6,1 %), Coeur (+6,1 %) und Aurelia (+5,6 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Sierra (-4,0 %) und Tribune (-2,6 %). Der Fonds dürfte heute etwas weniger als der Hui-Index zulegen.

In der Monatsauswertung zum 31.07.22 verliert der Fonds 0,2 % auf 43,69 Euro und damit weniger als der Hui-Index (-8,2 %). Seit dem Jahresbeginn verliert der Fonds 10,8 % (Hui-Index -10,9 %). Das Fondsvolumen erhöht sich bei antizyklischen Zuflüssen von 146,7 auf 151,4 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
Verlust im Jahr 2022: 10,8 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 200 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verbessert sich um 2,3 % auf 55,98. Die besten Fondswerte sind heute Resource Development (+27,5 %), Tesserent (+12,5 % und Leo Lithium (+6,9 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Development Global (-3,2 %) und Lunnon (-3,2 %). Der Fonds dürfte heute hinter dem Anstieg des TSX-Venture Index zurückbleiben.

In der Monatsauswertung zum 31.07.22 verbessert sich der Fonds um 5,9 % auf 51,75 Euro und entwickelt sich besser als der TSX-Ventureindex (+3,1 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 15,9 % (TSX-Ventureindex (-31,2 %). Das Fondsvolumen verringert sich durch die Kursgewinne und leichte Zuflüsse von 16,1 auf 17,5 Mio Euro.

Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
Verlust im Jahr 2022: 15,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr