Tagesbericht vom 06.10.21

Der Goldpreis verbessert sich im gestrigen New Yorker Handel von 1.757 auf 1.761 $/oz. Heute Morgen gibt der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong nach und notiert aktuell mit 1.752 $/oz um 5 $/oz unter dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien entwickeln sich weltweit uneinheitlich.


Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)

Erste Produktionsanlage für nachhaltiges Kerosin geht in Produktion. Die Jahresproduktion soll 360 t erreichen. Um das benötigte Kerosin zur Klimaneutralität herstellen zu können, müssen bis 2045 weitere 27.800 Anlagen aus CO2-frei hergestelltem Stahl und mit Mitarbeitern, die CO2-frei zur Arbeit fahren, gebaut werden.


Die Edelmetallmärkte

Auf Eurobasis gibt der Goldpreis bei einem stabilen Dollar leicht nach (aktueller Preis 48.598 Euro/kg, Vortag 48.713 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten. Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. Da in der Aufwärtsbewegung der letzten Jahre viele schwache Hände in den Markt gekommen sind, muss auch in den nächsten Monaten mit einer eher volatilen Preisentwicklung gerechnet werden. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift „Smart-Investor“, Ausgabe April 2009 (http://www.smartinvestor.de/pdf/Smart-Investor-4-2009-S-44-49.pdf) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.


Silber notiert etwas leichter (aktueller Preis 22,36 $/oz, Vortag 22,40 $/oz). Platin gibt nach (aktueller Preis 943 $/oz, Vortag 953 $/oz). Palladium zeigt sich stabil (aktueller Preis 1.836 $/oz, Vortag 1.824 $/oz). Die Basismetalle entwickeln sich seitwärts. Der Ölpreis steigt (aktueller Preis 82,84 $/barrel, Vortag 81,46 $/barrel).


Der New Yorker Xau-Goldminenindex verliert 0,4 % oder 0,4 auf 119,2 Punkte. Bei den Standardwerten fällt Newmont 1,5 %. Kirkland verbessert sich 2,1 %. Bei den kleineren Werten geben Chesapeake 8,2 % und First Mining 3,5 % nach. Belo Sun ziehen 7,3 %, Galiano 6,7 % und Oceana 5,8 % an. Bei den Silberwerten fallen Silver Bear 15,0 %, Silver Bull 8,2 % und Americas Silver 5,3 %. Aya ziehen 13,0 % und Minaurum 11,1 % (Vortag +14,6 %) an.


Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel seitwärts. Anglogold verbessert sich 1,0 %. Impala gibt 1,4 % nach.


Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen seitwärts. Bei den Produzenten verbessern sich Gascoyne 6,8 % und Westgold 2,7 %. Resolute geben 3,4 %, Dacian 2,5 % und Pantoro 2,4 % nach. Bei den Explorationswerten ziehen Oklo 14,3 %, Prodigy 5,4 % und Kingston 5,3 % an. Citigold fallen 9,1 % und Stavely 6,5 %. Bei den Metallwerten fallen Paladin 4,7 % und Rex 4,4 %.


Stabilitas Fonds

Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verbessert sich um 1,3 % auf 161,84 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Gascoyne (+6,8 %), Galiano (+6,7 %) und Karora (+5,2 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Auteco (-3,9 %) und Resolute (-3,4 %). Der Fonds dürfte sich heute gegen den Xau-Vergleichsindex stabil entwickeln.

In der Monatsauswertung zum 30.09.21 verliert der Fonds 7,1 % auf 156,44 Euro und damit etwas weniger als der Xau-Vergleichsindex (-9,5 %). Seit dem Jahresbeginn verliert der Fonds 18,1 % und bleibt hinter dem Xau-Vergleichsindex zurück (-13,0 %). Seit der Auflage des Fonds im April 2007 setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 56,4 % vom Xau-Vergleichsindex (-6,0 %) deutlich ab. Das Fondsvolumen verringert sich parallel zu den Kursverlusten von 135,1 auf 125,3 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2016: 75,0 %
Gewinn im Jahr 2017: 0,5 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2018: 0,6 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2019: 55,7 % (bester Goldminenfonds auf 3-, 5- und 10-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
Verlust im Jahr 2021: 18,1 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verbessert sich um 0,2 % auf 45,90 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Minaurum (+11,1 %), Westgold (+2,7 %) und Kirkland (+2,1 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Americas Silver (-5,3 %), Mandalay (-3,9 %) und Sierra (-3,7 %). Der Fonds dürfte heute etwas stärker als der Hui-Vergleichsindex nachgeben.

In der Monatsauswertung zum 30.09.21 verliert der Fonds 10,9 % auf 44,99 Euro und damit etwas mehr als der Hui-Vergleichsindex (-7,8 %). Seit dem Jahresbeginn gibt der Fonds 19,4 % ab (Hui-Vergleichsindex -19,2 %). Das Fondsvolumen verringert sich parallel zu den Kursverlusten von 154,7 auf 139,0 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2016: 132,0 %
Verlust im Jahr 2017: 15,1 %
Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
Gewinn im Jahr 2019: 81,2 % (bester Rohstofffonds auf 1-, 3- und 5-Jahressicht (Quelle: Euro)
Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
Verlust im Jahr 2021: 19,4 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.


Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 200 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.


Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verbessert sich um 0,1 % auf 53,89 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Karora (+5,2 %) und Aeris (+3,0 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Auteco (-3,9 %), Resolute (-3,4 %) und Lynas (-3,0 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum TSX-Venture Vergleichsindex zulegen.

In der Monatsauswertung zum 30.09.21 verliert der Fonds 10,1 % auf 52,93 Euro und damit mehr als der TSX-Venture Vergleichsindex (-4,2 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 1,9 % (TSX-Venture Vergleichsindex -1,9 %). Das Fondsvolumen verringert parallel zu den Kursverlusten von 19,1 auf 17,4 Mio Euro.

Gewinn im Jahr 2016: 71,5 %
Verlust im Jahr 2017: 8,4 %
Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
Verlust im Jahr 2021: 1,9 %

Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.

Alle Angaben ohne Gewähr